Les marchés sont soulagés des turbulences bancaires

The banking crisis was seemingly resolved after yesterday’s news reported that First Citizens Bancshares Inc agreed to buy Silicon Valley Bank. On top of that, the U.S. authorities are considering expanding its emergency lending facilities for banks to shore up the bank’s balance sheet, which in a way supports the embattled First Republic Bank. Gold prices plunged by 1% last night and stimulated oil prices to trade above $70 per barrel as the market further weighed down the banking crisis risk. On the other hand, Australia recorded a contraction in month-to-month retail sales as evidence that household spending is beginning to slow down; this increases the chance that the RBA is going to introduce a smaller rate hike or even pause the rate hike in April. Elsewhere, Binance’s CEO is being sued by CFTC after an alleged regulatory violation; the news has little impact on BTC prices, which dropped by 0.3% last night.

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À surveiller

Les paris actuels sur la hausse des taux d'intérêt se poursuivent 3 mai Décision sur les taux d'intérêt de la Fed: 

0 bps (61%) VS 25 bps (39%)

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Calendrier économique

Mouvements du marché

DXY

The safe-haven US Dollar experienced renewed sell-off as global risk appetite rebound yesterday, buoyed by news of First Citizens Bancshares’ acquisition of the remaining assets, loans, and deposits of collapsed Silicon Valley Bank for a staggering $72 billion. The move has brought some much-needed relief to investors who have been grappling with a wave of banking turmoil in recent weeks and sparked a surge in First Citizens Bancshares’ share price, which skyrocketed by over 53% on the news. With the banking turmoil now seemingly under control, market participants are turning their attention back to the monetary policy decisions of global central banks.

L'indice du dollar se négocie à la baisse suite à la cassure précédente en dessous du niveau de support précédent. Le MACD a montré une diminution de la dynamique haussière, tandis que le RSI est à 42, ce qui suggère que l'indice va étendre ses pertes à court terme.

Niveau de résistance : 102,85, 103,50

Niveau de soutien : 101,95, 100,85

XAU/USD

Gold prices retreated as investors turned to riskier assets following the news of First Citizens Bancshares’ acquisition of the remaining assets, loans, and deposits of Silicon Valley Bank for a whopping $72 billion. The move provided much-needed relief to investors amid recent banking turmoil, leading to a surge in First Citizens Bancshares’ share price, which soared by over 53%. The acquisition is expected to strengthen the bank’s position in the market, and investors are optimistic about its growth potential. As a result, safe-haven assets like gold lost their appeal as market sentiment shifted towards risk-on.

Le prix de l'or est en baisse et teste actuellement le niveau de support. Le MACD a illustré une dynamique baissière croissante, tandis que le RSI est à 45, ce qui suggère que la marchandise pourrait étendre ses pertes puisque le RSI est resté sous la ligne médiane.

Niveau de résistance : 1975.00, 2000.00

Niveau de support : 1955.00, 1925.00

EUR/USD 

Le marché accueille favorablement la nouvelle du rachat de la Silicon Valley Bank par First Citizens Bancshare Inc, alors que le sentiment de risque monte en flèche. Le sentiment positif sur le marché a conduit à une baisse de l'indice du dollar pendant deux sessions consécutives et il se négocie en dessous de $103 à l'heure où nous écrivons ces lignes. D'autre part, Joachim Nagel, membre du conseil d'administration de la BCE, a déclaré que la BCE était déterminée à lutter contre l'inflation et que la banque centrale de l'euro pourrait accélérer le rythme du resserrement quantitatif avec une hausse des taux plus importante après le mois de mars. Toutefois, étant donné que la crise bancaire aux États-Unis est terminée et que la Fed se concentre en priorité sur la maîtrise de l'inflation, le ton haussier des deux banques centrales pourrait se contrebalancer. 

Les indicateurs montrent que la dynamique baissière s'est atténuée pour la paire avec le RSI qui se déplace vers le haut depuis le niveau 50 tandis que le MACD a rebondi avant la ligne de zéro. 

Niveau de résistance : 1,0867, 1,0917

Niveau de support : 1.0698, 1.0613

NASDAQ

L'indice Nasdaq a baissé de 0,47% à 11 768 points lundi, mettant fin à une progression de deux semaines. Les valeurs technologiques et les valeurs de croissance ont fait l'objet de prises de bénéfices à l'approche de la fin du trimestre. Le marché est tiraillé entre les banques et les valeurs technologiques. Avec le rebond des banques, beaucoup d'argent est sorti des valeurs technologiques, qui ont contribué à la hausse du marché ces deux dernières semaines. En outre, il y a beaucoup de remous sous la surface en ce moment. En outre, la baisse des taux d'intérêt a jeté un froid sur le marché de la technologie. Pour l'instant, les investisseurs suivront de près les données sur l'indice des prix PCE qui seront publiées plus tard dans la semaine, afin d'obtenir des indications sur la trajectoire des taux d'intérêt de la banque centrale américaine. 

Le mouvement de l'indice reste neutre et haussier. Le MACD a illustré une dynamique légèrement haussière à venir. Le RSI est à 55, indiquant une dynamique neutre et haussière à court terme. 

Niveau de résistance : 11993, 13013

Niveau de support : 10778, 9816

GBP/USD 

La livre sterling progresse de 0,76% à $1,2313 après que le gouverneur de la BoE, Andrew Bailey, ait indiqué que les décisions en matière de taux d'intérêt se concentreraient sur la lutte contre l'inflation. Il a ajouté qu'il ne se laisserait pas influencer par les inquiétudes concernant la santé du système bancaire mondial. En outre, il a ajouté que les banques britanniques étaient résistantes et capables de soutenir l'économie. Par conséquent, les cambistes ont anticipé une nouvelle hausse des taux d'intérêt de la part de la BoE cette année, ce qui a fait grimper la valeur de la livre. En outre, les investisseurs peuvent garder un œil sur les prochaines données du PIB britannique, qui seront publiées vendredi, pour obtenir d'autres signaux de négociation. 

La livre franchit le niveau de résistance de 1,2298 et se négocie actuellement à 1,2313. Les traders devraient surveiller si la livre peut rester fermement au-dessus de ce niveau. Si elle peut se maintenir au-dessus du niveau de résistance, nous pourrions nous attendre à ce que la tendance se poursuive à la hausse. Le MACD a illustré une dynamique haussière à venir. Le RSI est à 61, ce qui indique que la livre se négocie dans une dynamique haussière à court terme. 

Niveau de résistance : 1,2425, 1,2613

Niveau de support : 1.2298, 1.2190

Dow Jones

The Dow surged on accelerating risk appetite in the global financial market, buoyed by news of First Citizens Bancshares’ acquisition of the remaining assets, loans, and deposits of collapsed Silicon Valley Bank for a staggering $72 billion. The move has brought some much-needed relief to investors who have been grappling with a wave of banking turmoil in recent weeks and sparked a surge in First Citizens Bancshares’ share price, which skyrocketed by over 53% on the news. With the banking turmoil now seemingly under control, market participants are turning their attention back to the monetary policy decisions of global central banks.

Le Dow Jones se négocie à la hausse tout en testant actuellement le niveau de résistance. Le MACD a illustré une dynamique haussière croissante, tandis que le RSI est à 52, ce qui suggère que l'indice pourrait étendre ses gains après la rupture. 

Niveau de résistance : 32545.00, 34310.00

Niveau de support : 30945.00, 28760.00

CL OIL

Oil prices surged on Monday as market participants reacted to a series of geopolitical events that have raised concerns about supply disruption. Firstly, Iraq has halted crude exports from the semi-autonomous Kurdistan region and northern Kirkuk fields after winning a longstanding arbitration case against Turkey. This decision is expected to affect about 450,000 barrels per day (bpd) of crude, which represents around half a percent of global oil supply. Furthermore, President Putin’s plan to station tactical nuclear weapons in Belarus to provide a warning to NATO over its military support for Ukraine has intensified geopolitical tensions and added to concerns of oil supply disruption.

Les prix du pétrole se négocient à la hausse alors qu'ils sont actuellement proches du niveau de résistance. Le MACD a illustré une dynamique haussière croissante tandis que le RSI est à 68, suggérant que le produit de base pourrait étendre ses gains après la rupture puisque le RSI reste au-dessus de la ligne médiane.

Niveau de résistance : 73,50, 77,25

Niveau de support : 68.60, 64.75