High jobless claims have weighed on the dollar and thrown a wrench into the market outlook on the Fed’s hiking schedule

Les demandes initiales d'allocations chômage aux États-Unis ont enregistré le niveau le plus élevé depuis octobre 2021, déconcertant le marché qui avait précédemment spéculé que la Fed pourrait suivre l'exemple de la RBA et de la BoC pour augmenter les taux la semaine prochaine. Les marchés boursiers ont été encouragés par les données économiques, tandis que le dollar a baissé de 0,7%, car un marché de l'emploi plus mou pourrait inciter la Fed à adopter une position plus dovish en matière de politique monétaire. En revanche, la baisse du dollar américain n'a pas permis aux prix du pétrole d'augmenter, l'or noir ayant chuté de 21 points hier soir, reflétant les craintes relatives à la croissance mondiale et à la demande de pétrole. Ailleurs, la livre turque s'est encore affaiblie après la nomination d'un nouveau gouverneur de la banque centrale, et le marché pense que des politiques plus conventionnelles seront mises en œuvre sous la nouvelle direction. 

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Les paris actuels sur la hausse des taux d'intérêt se poursuivent 14 juin Décision sur les taux d'intérêt de la Fed: 

Source : Outil Fedwatch du CME

0 bps (66%) VS 25 bps (34%) 

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Aperçu du marché

Calendrier économique

Mouvements du marché

INDICE_DOLLAR, H4

Le dollar américain a subi une baisse significative suite à la publication de données décevantes sur les demandes initiales d'allocations chômage aux États-Unis. Le rapport a révélé une augmentation substantielle du nombre d'Américains demandant des allocations de chômage, atteignant le niveau le plus élevé depuis plus d'un an et demi. Cette hausse inattendue, de 28 000 demandes au total, a porté le chiffre corrigé des variations saisonnières à 261 000, dépassant les attentes du marché qui tablait sur 235 000. Cet indicateur économique négatif a suscité des inquiétudes quant à la solidité du marché du travail américain et à son impact potentiel sur l'ensemble de l'économie.

L'indice du dollar se négocie à la baisse suite à la rupture précédente sous le niveau de support précédent. Cependant, le MACD a montré une diminution de la dynamique baissière, tandis que le RSI est à 31, ce qui suggère que l'indice pourrait entrer en territoire survendu. 

Niveau de résistance : 103,45, 104,35

Niveau de support : 102.75, 102.25

XAU/USD, H4

Gold prices were set for a second straight weekly gain, supported by expectations of a pause in the Federal Reserve’s rate hike cycle. Meanwhile, US Initial Jobless Claims exceed market expectations, reaching the highest level in over a year and a half. The surge in jobless claims raised concerns about the strength of the US economy. Investors will closely monitor the Federal Reserve’s decisions and economic data for further insights into the future direction of gold prices.

Le prix de l'or se négocie à la hausse suite au rebond précédent depuis le niveau de support. Le MACD a illustré une dynamique haussière croissante, tandis que le RSI est à 55, ce qui suggère que la marchandise pourrait étendre ses gains vers le niveau de résistance. 

Niveau de résistance : 1980.00, 2005.00

Niveau de support : 1940.00, 1915.00

EUR/USD，H4

L'EUR/USD a atteint son plus haut niveau en juin après la publication des données sur les demandes initiales d'allocations chômage aux États-Unis. La demande a enregistré son plus haut niveau depuis octobre 2021 à 261 000, reflétant le fait que le marché de l'emploi américain se refroidit et pourrait inciter l'idée d'une pause dans la hausse des taux d'intérêt de la part de la Fed. La BCE et la Fed annonceront toutes deux leur décision en matière de taux d'intérêt la semaine prochaine, la BCE étant presque certaine d'augmenter encore son taux d'intérêt de 25 points de base ; toutefois, les acteurs du marché sont encore incertains de la politique monétaire que la Fed pourrait adopter. 

L'EUR/USD a dépassé sa résistance proche et a atteint son plus haut niveau en juin. Le RSI a rebondi tandis que le MACD a franchi la ligne de zéro, suggérant un renversement de tendance pour la paire. 

Niveau de résistance : 1,0842, 1,0921

Niveau de support : 1.0753, 1.0666

USD/JPY，Daily

The Japanese Yen regained its strength, propelled by positive economic data. The latest figures from the Cabinet Office revealed an encouraging Gross Domestic Product (GDP) growth for the last quarter. Surpassing market expectations, Japan’s GDP increased from a previous reading of 0.10% to a robust 0.70%. This upward momentum suggests that the Japanese economy is gaining traction, providing a favourable backdrop for the yen’s resurgence. Investors will closely monitor these developments to gauge the potential impact on Japan’s monetary policy and its implications for currency markets.

La paire USD/JPY se négocie à plat alors qu'elle se trouve actuellement près du niveau de support. Le MACD a illustré une dynamique baissière croissante, tandis que le RSI est à 57, suggérant que la paire pourrait étendre ses pertes après le breakout puisque le RSI a retraité fortement depuis le territoire de surachat. 

Niveau de résistance : 142,05, 146,20

Niveau de support : 138.50, 133.85

GBP/USD, H4

La livre sterling s'est fortement échangée contre le dollar et a gagné près de 1% après la publication des données sur les demandes initiales d'allocations chômage aux États-Unis. Ces données économiques ont fait naître l'idée que la Fed pourrait suspendre sa hausse des taux en juin, ce qui ne favorise pas le dollar. L'inflation au Royaume-Uni est restée élevée et le marché s'attend à ce que la BoE continue à relever ses taux d'intérêt ; en revanche, le taux d'inflation aux États-Unis montre des signes de ralentissement et laisse le marché dans l'incertitude quant à la poursuite du relèvement des taux par la Fed. 

Le câble est actuellement fortement négocié contre le dollar au-dessus de la ligne de support de la tendance haussière et se dirige vers son niveau de résistance. Le RSI est sur le point d'entrer dans la zone de surachat et le MACD a rebondi au-dessus de la ligne de zéro, ce qui indique que le câble se négocie dans une dynamique haussière. 

Niveau de résistance : 1,2574, 1,2647

Niveau de support : 1.2495, 1.2414

Dow Jones, H4

The Dow Jones Industrial Average experienced a modest climb, driven by a recovery in technology stocks following a notable decline in US Treasury yields. The pullback in yields provided a boost to the equity market, reigniting investor confidence and triggering a renewed appetite for risk. As a result, the CBOE Volatility Index, known as Wall Street’s fear gauge, dropped to a fresh post-pandemic record low. This decline in volatility underscores the prevailing optimism among global investors, as they remain undeterred by concerns and show a willingness to embrace higher-risk assets. Traders and market participants will monitor further developments to assess the sustainability of this upbeat sentiment in the equity market.

Le Dow Jones se négocie à la hausse suite au rebond précédent depuis le niveau de support. Le MACD a illustré une dynamique haussière croissante, tandis que le RSI est à 59, suggérant que l'indice pourrait étendre ses gains vers le niveau de résistance. 

Niveau de résistance : 34207, 35476

Niveau de soutien : 32713, 31658

CL OIL, H4

Les prix du pétrole ont fortement baissé dans un contexte de perspectives économiques pessimistes. La publication de données décevantes sur l'emploi aux États-Unis a rappelé brutalement que l'économie américaine continue de stagner. Pour ajouter à la morosité, les décisions de resserrement de la politique monétaire prises par les principales banques centrales, telles que la Banque de réserve d'Australie et la Banque du Canada, ont également suscité des inquiétudes, assombrissant encore les perspectives de croissance économique et tirant la demande de pétrole vers le bas.

Les prix du pétrole sont en baisse et testent actuellement le niveau de support. Le MACD a illustré une dynamique baissière croissante, tandis que le RSI est à 42, ce qui suggère que le produit de base pourrait étendre ses pertes après la rupture puisque le RSI s'est fortement retiré du territoire de surachat. 

Niveau de résistance : 74,20, 76,75

Niveau de support : 70.70, 67.95